P2P平台逾500亿元坏账压身 外包给第三方处置有望成主渠道

　　2015年以来，与不良资产处置相关的互联网公司已近30家

　　坏账一直是P2P行业“不能说的秘密”。由于怕引起投资人的恐慌遭挤兑，几乎很少有平台会主动谈起自身的坏账率。但是无论怎么回避这个话题，风险却是回避不了的问题。有数据显示，截至2015年末网贷行业总体贷款余额约4253亿元，P2P平台的坏账规模在425亿元-638亿元。也就是说，如果按中位数计算，P2P平台的坏账规模超过500亿元。

　　事实上，对于不良资产，各家P2P平台都有自己的一套处置手段。而且随着坏账规模的不断上升，不少传统资产管理公司开始参与到P2P行业之中，互联网+不良资产处置的市场也渐成规模。

　　对于网贷平台将自身不良资产交由第三方不良资产处置公司的模式，短融网CEO王坤在接受《证券日报》记者采访时表示，从行业的惯常做法来看，平台通常会将逾期时间较长、回收相对困难、预期损失率较高的不良资产外包给第三方催收，信用贷款领域的不良资产处置常采用此方法。“将来，平台在综合评估外包成本和回收效果等因素的基础上，将逐步尝试在某些产品和领域寻求与有实力的不良资产处置平台或机构开展积极的合作。”

　　处置不良资产各有高招

　　在不少投资人眼中，网贷平台贷前、贷中的信审及风控机制等方面是衡量该平台安全与否的重要指标。但是对于抵押模式的平台来说，因非平台因素发生坏账后，如何处置不良资产也是彰显自己“硬实力”的时候。

　　专注于个人抵押贷款的平台人人聚财CEO许建文对《证券日报》记者说道，平台除了从前期的审核、放款阶段就对借款人的身份和偿还能力进行了严格的把控，尽量避免逾期等情况发生外，还会通过与第三方征信公司合作对资产进行评估、门店人员对借款人进行面审、门店经理二审、把资料提交总部进行终审的多重审核流程，“因此我们的逾期率长期维持在7%以下，历史累计坏账率控制在1.5%之下。”

　　同时，许建文还以车辆抵押业务为例，向本报记者详细具体介绍了当借款人出现逾期后平台的三个应对阶段。第一个阶段（逾期时间30天之内），平台会联系客户调查情况进行沟通，并且严密监控车辆的GPS信号；第二阶段（逾期在30天和60天之内）平台会将资产移交给资产保全方进行处理，资产保全方须严格遵照法律法规及合同约定进行催收，必要时会采取拖车措施；第三个阶段（逾期超过60天或客户明确表示不赎回车辆），平台会考虑把车辆进行变现回收资金。在门店经理审核车辆资质后，会以竞价的方式出售，最终价格会由总部把控确认。

　　王坤则告诉本报记者，短融网会针对不同的项目类别和资产类型，采取不同的处理方式和流程。比如车贷，项目底层资产为二手汽车，处置手续较为简便、交易市场也比较活跃。在通常情形下，仅需1个工作日即可完成快速变现车辆或出售债权。但平台通常会给予借款人10天左右的宽限期，在此期间通过电话、短信方式密集催收，超过10天的，根据合同约定处置质押车辆或出售债权。而房贷项目，底层资产为二手房，属于不动产，处置手续相对复杂，时间相对也较长。一般采取第三方债权收购的方式或诉讼的方式进行处理。“债权出售的方式相对较快，通常在一个月之内可回收债权；催收或债权出售无果的，平台一般会在出现逾期15天后启动诉讼执行程序，在办理借款的强制执行公证手续的前提下，最快可在半年左右的时间回收债权。”

　　互联网+不良资产处置起步

　　除了平台自身拥有完整的处置链外，许多网贷平台也选择和第三方合作。许建文告诉《证券日报》记者，人人聚财也与一些第三方资产处置公司有合作，合作模式为按回款额给予佣金。“第三方资产处置公司是P2P行业中的上游公司，主要是可以帮助P2P平台催收，有效降低坏账率，降低P2P平台的处理成本。只要这些资产处置公司本身是正规合法的，对P2P平台来说就是很好的一种合作模式。”

　　据了解，这些第三方资产处置公司包括传统资产管理公司，不少公司都在积极尝试触网，通过合作或自荐平台等方式进行业务布局。同时，互联网+不良资产处置的风也渐起，从2015年发展至今，与不良资产处置相关的互联网公司已近30家。

　　对此趋势的形成，有业内人士对本报记者表示，原因在于近年来互联网金融的迅速发展，加之整个行业准入门槛低，这一领域的不良资产也呈上升趋势。“可以说，不良资产规模将持续放大，不良资产处置行业将迎来高速发展的时机。但是机遇的背后，也对传统催收模式提出了新的挑战。加之目前不少互联网新兴创业公司也加入不良资产处置领域的争夺之中，这一市场的竞争愈加激烈。”

　　关于第三方在不良资产处置的具体模式，不良资产处置平台原动天CEO殷宾对《证券日报》记者介绍道，平台整合了全国不良资产（逾期、坏账等）即债权方A端公司和专业大型B端催收公司。A端债权方暂时可免费在原动天平台上发布不良资产包标的，并根据自身情况设定催收期限、催收费率等。而该平台则通过互联网云计算技术自动审核、评估A端债权方资产价值，并根据其不良资产属地化特征，一般将提供3家-5家催收机构供A端公司选择。

　　“原则上债权方可自主决定支付给处置方的费率，而催收委外期限具体也由债权方A端公司决定，至于具体回款率，因处置难易程度和不良资产情况不同，分为不同级别”，殷宾表示。在他看来，“未来不良资产处置的行业一定是朝着互联网趋势发展的。不管是传统催收企业还是新型互联网不良资产处置平台，想要在这一市场中占据一席之地，就必须借助网络技术及平台化的手段进行优化升级。