东兴证券等17只新股2月10日申购指南(6)
- 发布时间：2015-02-09 17:14:29 来源：中国网财经 责任编辑：刘小菲
五洋科技(300420)
五洋科技此次发行总数为2000万股，网上发行800万股，发行市盈率22.59倍，申购代码：300420，申购价格：8.27元，单一帐户申购上限8000股，申购数量500股整数倍。
【基本信息】
| 股票代码 | 300420 | 股票简称 | 五洋科技 |
| 申购代码 | 300420 | 上市地点 | 深圳证券交易所 |
| 发行价格(元/股) | 8.27 | 发行市盈率 | 22.59 |
| 市盈率参考行业 | 通用设备制造业 | 参考行业市盈率 | 51.30 |
| 发行面值(元) | 1 | 实际募集资金总额(亿元) | 1.65 |
| 网上发行日期 | 2015-02-10 (周二) | 网下配售日期 | 2015-2-10 |
| 网上发行数量(股) | 8,000,000 | 网下配售数量(股) | 12,000,000.00 |
| 老股转让数量(股) | 回拨数量(股) | ||
| 申购数量上限(股) | 8000.00 | 总发行数量(股) | 20,000,000 |
| 顶格申购需配市值(万元) | 市值确认日 | T-2日(T:网上申购日) |
【公司简介】
许可经营项目：无_一般经营项目：机电设备(专营除外)、液压设备、环保设备、洗选设备、换热器设备开发、研制、生产、销售(专项审批除外)；机电设备安装、修理修配、租赁。
| 筹集资金将用于的项目 | 序号 | 项目 | 投资金额(万元) |
| 1 | 散料搬运核心装置及设备扩产项目 | 16158 | |
| 2 | 营销网络与服务中心建设项目 | 4807.82 | |
| 3 | 散料搬运设备研发中心建设项目 | 4154.4 | |
| 4 | 其他与主营业务相关的营运资金 | 3000 | |
| 投资金额总计 | 28120.22 | ||
| 超额募集资金(实际募集资金-投资金额总计) | -11580.22 | ||
| 投资金额总计与实际募集资金总额比 | 170.01% | ||
【机构研究】
国泰君安：五洋科技预计涨停板5个
公司摊薄后2014-2016 的实际与预测EPS0.39、0.43、0.45 元。可比公司2015 年的PE 是22 倍，可比证监会行业最近1 个月的估值51倍，我们预估公司的发行价相比证监会行业折价56%。
建议公司报价8.27 元，对应2014 年摊薄PE 为22.59 倍。
预估中签率：网上0.54%；网下中公募与社保0.55%，年金与保险0.25%，其他0.14%。预计网上冻结资金量276 亿元，网下冻结67 亿元，总计冻结343 亿元。
资金成本：时间临近春节，总体资金面开始趋紧，预计本批新股的冻结资金量将达到1.95 万亿元，预计7 天回购利率将达到6.5%。
预计涨停板5 个，破板卖出的打新年化回报率：网上39%、网下公募与社保41%，年金与保险18%，其他9%。预估破板卖出的年化收益率最高。从绝对收益率来说，网上、公募社保、年金保险分别可获得0.54%、0.58%、0.25%、0.12%的破板绝对收益率。
公司基本情况分析
公司主要从事散料搬运核心装臵及设备研发、设计、生产和销售，产品包括张紧装臵、制动装臵、给料机和搅拌站。
发展空间：1)煤炭行业兼并重组带来新增设备需求。2)煤炭行业对设备的刚性需求。3)煤制气领域的开发带来新的市场空间。4)在非煤炭类矿山开采行业中，散料搬运设备主要应用于金属、非金属等散料矿物的运输。5)散料搬运设备除应用于矿山开采行业外，还被广泛应用在建筑、港口码头、电力、水泥、钢铁、制造及新兴应用领域。
公司竞争优势：1)产品性能优势。2)设计优势。3)专业化综合服务优势。
风险：宏观经济波动和下游行业周期变化风险、煤炭市场不景气造成公司业绩下滑风险、高新技术企业到期未能延展及税收优惠政策变化的风险、质量控制风险、大股东控制风险。
杭电股份(603618)
杭电股份此次发行总数为5335万股，网上发行2134万股，发行市盈率22.84倍，申购代码：732618 ，申购价格：11.65元，单一帐户申购上限21000股，申购数量1000股整数倍。
【基本信息】
| 股票代码 | 603618 | 股票简称 | 杭电股份 |
| 申购代码 | 732618 | 上市地点 | 上海证券交易所 |
| 发行价格(元/股) | 11.65 | 发行市盈率 | 22.84 |
| 市盈率参考行业 | 电气机械及器材制造业 | 参考行业市盈率 | 31.52 |
| 发行面值(元) | 1 | 实际募集资金总额(亿元) | 6.22 |
| 网上发行日期 | 2015-02-10 (周二) | 网下配售日期 | 2015-2-9、2-10 |
| 网上发行数量(股) | 21,340,000 | 网下配售数量(股) | 32,010,000.00 |
| 老股转让数量(股) | 回拨数量(股) | ||
| 申购数量上限(股) | 21000.00 | 总发行数量(股) | 53,350,000 |
| 顶格申购需配市值(万元) | 市值确认日 | T-2日(T:网上申购日) |
【公司简介】
制造：电线、电缆(铝合金导线、钢芯铝绞线)；服务：电线、电缆生产技术咨询；货物进口(法律、行政法规禁止的项目除外；法律、行政法规限制的项目取得许可后方可经营）
| 筹集资金将用于的项目 | 序号 | 项目 | 投资金额(万元) |
| 1 | 补充2.5亿元流动资金项目 | 25000 | |
| 2 | 电线电缆高新技术研发中心建设项目 | 2588 | |
| 3 | 风力发电用特种电缆建设项目 | 9750 | |
| 4 | 城市轨道交通用特种电缆建设项目 | 20020 | |
| 投资金额总计 | 57358.00 | ||
| 超额募集资金(实际募集资金-投资金额总计) | 4794.75 | ||
| 投资金额总计与实际募集资金总额比 | 92.29% | ||
【机构研究】
国泰君安：杭电股份预计涨停板3个
公司摊薄后2014-2016 年的实际与预测EPS0.55、0.61、0.63 元。可比公司2015 年的PE 是24 倍，可比证监会行业最近1 个月的估值31倍，我们预估公司的发行价相比证监会行业折价27%。
建议公司报价11.65 元，对应2014 年摊薄PE 为22.95 倍。
预估中签率：网上0.86%；网下中公募与社保0.95%，年金与保险0.33%，其他0.17%。预计网上冻结资金量653 亿元，网下冻结196亿元，总计冻结849 亿元。
资金成本：时间临近春节，总体资金面开始趋紧，预计本批新股的冻结资金量将达到1.95 万亿元，预计7 天回购利率将达到6.5%。
预计涨停板3 个，破板卖出的打新年化回报率：网上70%、网下公募与社保80%，年金与保险25%，其他10%。预估破板卖出的年化收益率最高。从绝对收益率来说，网上、公募社保、年金保险分别可获得0.58%、0.67%、0.21%、0.09%的破板绝对收益率。
公司基本情况分析
公司主要从事电线电缆的研发、生产、销售和服务。产品包括导线、电力电缆、民用线三大类，其中电力电缆是公司最主要产品。
发展空间：1)国内电线电缆发展空间：增速减缓，行业竞争加剧。2)国际电线电缆发展空间：巨头间垄断竞争，空间较小。
公司竞争优势：1)技术优势：具备大截面高压、超高压电力电缆生产能力，处国内领先地位。2)技术优势：具备大截面高压、超高压电力电缆生产能力，处国内领先地位。3)品牌优势：公司“永通”商标于2008 年被认定为中国驰名商标。
风险：原材料价格大幅波动带来的经营风险、应收账款回收风险、电线电缆行业的市场竞争加剧风险。
