受2019年权益投资优异业绩表现的驱动,进入2020年以来,公募基金发行潮仍在持续。尤其是权益类基金,发行热度高涨。据Wind统计,2020年新成立基金的发行总规模已超过390亿元,其中混合型基金和股票型基金发行总规模超过270亿元,占比近7成。
公募业内人士普遍认为,2020年股票市场或许仍存结构性行情,权益基金发行或也将继续升温。在此背景下,信达澳银基金公司相时而动,于近日发行了旗下对标沪深300指数的量化产品——信达澳银量化先锋混合型证券投资基金(LOF),希望借助融合人工智能策略和机器学习算法的量化投资模型,帮助投资者捕捉鼠年行情。
据了解,信达澳银量化先锋发行期正值2020年伊始,汇聚了信达澳银基金的投研精华,集“好企业、好模型、好时机、好掌门”四大优势,是信达澳银基金2020年开年的代表之作。
资料显示,信达澳银量化先锋的对标指数为沪深300,该指数由各行业龙头公司组成,是中国经济的代表,也是核心资产的代表。Wind数据显示,当前沪深300的市盈率、市净率水平在国内外主要股市指数中排在相对低位,处于估值洼地;而股息率水平却排在相对高位,具备投资价值。
在量化投资最为核心的量化模型上,信达澳银基金研发的定量投资模型借鉴国际一流定量分析的应用经验,融合了当下热门的人工智能策略和机器学习算法,利用开发的量化多因子模型,在有效风险控制及交易成本最低化的基础上优化组合。
而在发行时机的选择上,信达澳银量化先锋可谓占尽天时。近年来,随着人工智能迅猛发展与国内金融衍生品可投资标的不断丰富,A股主动量化投资正在迎来新的机遇。叠加股市板块轮动明显,市场震荡加剧,选股难度增加等环境因素,主动量化基金发行再度迎来春天。Wind数据显示,截至2019年12月31日,2019年新发公募主动量化产品26只,发行规模达107.83亿元,占比全年量化产品发行规模的64%。
作为信达澳银基金2020年的发行“先锋”,信达澳银基金为信达澳银量化先锋配备了以王咏辉为核心的“王牌”量化投研团队进行管理。资料显示,王咏辉现任信达澳银基金副总经理、投资总监、量化投资负责人,毕业于英国牛津大学工程科学本科,牛津大学计算机科学硕士,英国CASS商学院数理金融学硕士,具有21年证券基金从业经验,具有丰富的海外量化投资经验,是中国量化投资俱乐部第三任理事长。
从过往投资业绩来看,目前由王咏辉管理的几只基金业绩表现不俗,均能够取得较好的超额回报。Wind数据显示,截至2020年1月13日,自任职信达澳银新起点A、信达澳银新起点C、信达澳银领先增长基金经理以来,分别取得了29.44%、26.84%、39.62%的业绩回报。
主动量化投资归根结底还是权益投资,在量化模型的基础上,基金公司权益投资能力将起到非常重要的作用。信达澳银基金近几年在转型发展的过程中,极为重视主动权益投资,权益投资业绩迎来了爆发式增长。海通证券数据显示,截至2019年12月31日,信达澳银旗下权益类基金过去一年平均收益率60.85%,在126家公司中排名第3;旗下权益类基金过去两年平均收益率23.52%,在同期公募基金公司中位列第6!
(责任编辑:张明江)