永辉超市放弃控股中百集团 取消部分要约收购中百集团计划

　　自今年3月永辉超市(601933)披露拟要约收购中百控股集团股份有限公司(以下简称“中百集团”)股份以来，该事宜进展一直受到各方关注。时隔8个多月后，12月16日晚间，永辉超市公告称，公司取消部分要约收购中百集团的计划。这意味着永辉超市拿下中百集团第一大股东位置的计划就此止步。

　　回溯公告，今年3月29日，永辉超市曾发布公告称，公司于3月28日向中百集团发出书面通知，公司拟对中百集团进行要约收购。今年4月11日，永辉超市向中百集团发出《中百控股集团股份有限公司要约收购报告书摘要》。具体来看，永辉超市预定要约收购中百集团的股份数量不超过约6905.56万股，彼时占中百集团总股本的比例不超过10.14%，支付方式为现金支付，要约收购的价格为8.1元/股。

　　按照上述数据计算，基于要约价格为8.1元/股的前提，永辉超市此次要约收购所需最高资金总额约5.59亿元。永辉超市称，此次要约收购所需资金来源于公司自筹资金，不直接或间接来源于中百集团或其关联方。

　　永辉超市是一家以零售业为龙头，以现代物流为支撑，以现代农业和食品工业为两翼，以实业开发为基础的大型集团企业，该公司于2010年12月登陆A股市场。数据显示，2019年前三季度永辉超市实现的归属净利润约为15.4亿元，同比增长51.14%。

　　中百集团则是以商业零售为主业的大型连锁企业，以武汉为中心，深耕湖北市场，是湖北省超市龙头，涉足的商业零售业态主要包括超市和百货，连锁网点数量和经济效益连续多年位居湖北商业上市公司前列，蝉联中国企业500强。进入2019年以来，中百集团业绩承压迹象明显。据财报显示，今年前三季度中百集团实现归属净利润约为3749万元，同比下降91.99%。

　　对于收购目的，永辉超市表示，公司看好中百集团的未来发展前景，要约收购旨在加强对中百集团的战略投资和战略合作，进一步促进公司和中百集团之间的业务协同效应，提升中百集团价值，不以谋求控制权为目的。

　　招商证券曾在研报中指出，整个超市行业目前面临一个整合和洗牌期，中国大卖场业态1995年由外资引入中国，经过20余年发展，逐步遇到瓶颈，电商和近场社区业态等冲击卖场份额，部分经营能力较差的企业生存面临一定压力，经营能力强的企业借机并购扩张，提升市场份额。近一两年来，永辉接手百佳；步步高收购家润多；家家悦收购福悦祥，接管华润万家山东；物美收购乐天华北，接管华润万家北京等动作频频，行业将逐步向优势企业集中。

　　据悉，2013年起，永辉超市就开始从二级市场买入中百集团股票。在2017年三季度增持4.86%股份后，永辉超市及其一致行动人合计持有中百集团的股份升至29.86%。截至今年三季度末，武汉商联(集团)股份有限公司和武汉华汉投资管理有限公司合计持有中百集团34%的股份，武汉商联(集团)股份有限公司和武汉华汉投资管理有限公司的控股股东同为武汉国有资产经营有限公司。而永辉超市及其全资子公司重庆永辉超市有限公司、永辉物流有限公司合计持有中百集团的股份为29.86%，永辉超市及其一致行动人位于中百集团第二大股东之列。

　　永辉超市曾表示，拟通过要约收购的方式将其直接和间接合计持有的中百集团股份比例从目前的29.86%提高至最多不超过40%。也就是说在要约收购完成后，永辉超市及其一致行动人将成为中百集团的第一大股东。

　　然而，时隔8个多月后，12月16日晚间，永辉超市披露公告称，公司取消部分要约收购中百集团的计划，维持29.86%的持股比例不变。

　　据永辉超市公告显示，近日公司与武汉国有资产经营有限公司(以下简称“武汉国资”)因国家发展与改革委员会(以下简称“发改委”)的要求，进行了友好磋商，就中百集团实际控制人、公司治理、经营管理以及未来发展方向等方面达成了全方位共识，双方签订了《合作备忘录》。按照《合作备忘录》的主要内容，永辉超市支持武汉国资作为中百集团的实际控制人，永辉超市不谋求中百集团的实际控制权。双方将协同并支持中百集团在3个月内拟定中百集团“十四五”发展规划及投资规模。

　　另外，双方支持中百集团提出的股份回购以进行员工股权激励的方案。武汉国资将协助中百集团员工股权激励计划获得国资主管部门的审批，双方将在确保不影响中百集团市场化主体地位以及独立性的前提下，永辉超市帮助中百集团优化业务流程；促使中百集团在采购、物流、人资、财务预算管理等各方面加强与永辉超市的战略合作，协同发展。力争在三年时间内，中百集团主营业务销售净利率提高至2.5%。

　　12月16日晚间，中百集团就发布拟回购公司股份的公告，用于后续员工持股计划或者股权激励计划，拟回购股份占公司目前总股本的比例为5%-7%，回购价格不超过8.15元/股。

　　针对相关问题，北京商报记者分别致电永辉超市及中百集团董秘办公室进行采访，不过电话均未有人接听。