目前，市场上冠之以“理财产品”的金融产品多达数万种，2014年非法集资刑事案件中理财产品也成为“重灾区”。市检察院相关人士提醒，多数非法集资案件假借理财产品为名实施，消费者需要引起重视，提高警惕。

　　据统计，2014年，上海市检察机关共受理非法吸收公众存款案56件、集资诈骗案14件，案件数量相较于2013年分别上升195%、75%。其中，借理财产品之名实施的案件继2012年首次出现，2013年集中爆发之后持续高发，已升至27件，案值高达27.1亿余元，与2013年的11件15亿元相比，案件数和案值分别上升145%和80.7%。

　　这些案件的多发说明公众的理财需求旺盛，同时也折射出理财产品市场的混乱。在案件办理过程中，检察机关发现理财产品市场存在性质界定不清、监管责任不明等问题，导致产品泛化、乱象重生。

　　据介绍，理财产品并无明确概念，市场上投资股票、债券、资产证券化、私募股权、信托及实物等各种风险等级不同的金融产品均使用“理财产品”的名义，实际上已使“理财产品”成为了一切投资融资方式的代名词。“银行、证券、保险等正规金融机构销售的同时，各类资产管理、投资咨询等公司也以各种理财产品名义募集资金，造成市场上理财产品种类繁多，鱼龙混杂。投资者难以识别所购买理财产品本身的性质与风险，多仅被高额回报所吸引，极易陷入骗局，造成资金损失。”

　　理财产品的市场十分巨大，但目前缺乏完善配套的法律法规予以规范。理财产品的定义、性质、行为边界、监管方式和监管主体等仍有待细化。银行、证券、保险等正规金融机构可由行业主管部门监管，但其他市场主体销售理财产品的行为容易出现监管空白，往往在投资者已遭受重大损失后，直接进入刑事途径，事中事后监管的有效性需进一步提高。

　　据相关人士分析，大部分案件中的理财产品曾在金融机构（主要是银行）的营业场所销售或有金融从业人员向客户推荐与销售，投资人损失巨大。正规金融机构持有金融牌照，接受日常监管，更容易获得社会公众的信赖，但部分从业人员却利用公众信赖，为获取佣金等利益，对外销售非金融机构的理财产品。2014年虽然金融监管部门和金融机构加强了查处和管理，但继“泛鑫”系列案后，又出现多起金融从业人员参与其中的重大案件，如一起非法吸收公众存款案中，各地多家银行工作人员卷入其中，涉案金额高达12亿余元。

　　专家认为，对于乱象重生的理财产品市场，也应通过法律法规明确界定产品的性质，明晰各金融机构在发行理财产品中的风险管理、运作规程、信息披露等责任，加强对理财产品的销售审查、强化监测并建立严格的问责机制。

　　本报记者 钟喆