守正出奇 迎接银行业发展新常态

　　近期，由金融时报社主办的“2014首届金融时报年会暨中国金融机构金牌榜颁奖盛典”在京召开，中国邮政储蓄银行副行长、董事会秘书徐学明出席并发表了题为“守正出奇 迎接银行业发展新常态”的演讲，对新常态下银行业的发展进行了诠释，并就未来金融业的发展提出了建议。

　　银行业面临利润中低速增长

　　经济新常态体现为速度变化，结构优化，动能转换，这是对经济运行发展方式的升级和重构。而经济新常态给整个金融业带来了新变局，占金融行业主体地位的银行业金融机构将面对以下五大变化。

　　一是利润中低速增长。实体经济增长放缓最终会导致银行业利润增速下降。同时，银行业还受到利率市场化、金融脱媒等因素影响，预计在未来两到三年，银行业利润增速将保持在个位数水平，甚至会有部分银行低于GDP增速。

　　二是“抓大放小”的经营策略将会改变。长期以来中国的银行业都着眼于营销小部分重点、高端客户。随着大型企业直接融资普遍化，高净值客户争夺白热化，银行发展高端客户边际效益下降，会将更多资源投入到中小微企业和普通个人客户服务中。

　　三是交易银行业务将大行其道。在多层次金融市场加快发展的背景下，银行业一枝独秀，资产规模迅速扩张的时代将成为过去。今后依靠存量增长的发展方式将向流量增长转化。以资产管理、居间服务为特征的交易银行业务将快速发展。

　　四是综合化经营趋势明显。过去几年，银行同业业务飞速发展的本质是对综合化经营的诉求。同业业务跨界经营，公司业务投行化都在模糊传统银行业务的界限。随着资本市场的进一步发展，银行在监管许可范围内综合化经营的趋势将愈发明显。

　　五是客户习惯变化将推动网点转型。近年来，伴随着移动互联网的发展，客户的行为习惯正在发生深刻变化。越来越多客户选择通过移动终端享受金融服务。网点的功能定位需要重新思考，优化转型。

　　银行业要更注重服务实体经济

　　面对新常态，银行业既需“守正”，更要“出奇”。“守正”，就是守服务实体经济之正，守客户为本之正，守管理风险之正；“出奇”，是要出改革创新之奇，出转型发展之奇，出经营风险之奇。今后银行业将会由外延式发展向内涵式发展转变，要有所为，有所不为，尤其要提升创新驱动能力，由同质化竞争转变为差异化发展。

　　一是要更加注重服务实体经济。服务实体经济是银行业的天然职责。银行的行业信贷政策要主动对接国家发展战略，优化新增信贷投向；要加大消费金融的投入，助推消费升级；着力提升中小微企业金融服务水平，助力中小微企业发展；提供更加丰富的理财服务，满足大众客户的财富管理需求。

　　二是要注重内涵式发展。银行业过去几年的高利润增速将成为历史。银行业需要“讲转速、讲质量、讲战略、讲管理”，要向定价要效益，向风控要效益，向服务要效益。

　　三是要加强差异化定位。要把注意力真正聚焦于客户和市场，按照客户需求调整自身的经营战略与格局，有所为有所不为，在细分市场上确立自身竞争优势和品牌形象。

　　四是要深植创新基因。要将创新内化为经营动力，推进银行的管理进步、业务转型和绩效提升。当前，金融脱媒日益深化，同业竞争日趋激烈，互联网企业步步紧逼，客户需求日新月异，银行业唯有创新，才能取得突破，谋求健康可持续发展。

　　分类持牌管理利于差异化竞争

　　针对银行业面临的新常态，对金融业发展提出以下几点建议：

　　一是建议实施银行机构分类持牌管理。目前国内金融业服务深度还远远不够，需要采取措施来加强金融深度，分类持牌管理就是有效的办法，有利于银行的差异化竞争，可以参考借鉴香港分类持牌和美国在银行经营区域上设限的管理模式。

　　二是建议规范互联网金融企业发展。互联网金融的出现促使传统金融服务更加便捷高效，进一步提升了中国金融业的整体竞争能力，我们要以开放的态度欢迎互联网企业与传统金融业的融合。但对银行、互联网金融企业，在业务拓展上鼓励创新的同时，监管上也应该一视同仁。要给互联网金融设定边界，既促进其蓬勃发展，又防止其野蛮生长，避免引发系统性风险。

　　三是建议以系统性思维破解中小企业融资难、融资贵问题。银行不是金融的全部，其资产负债表不可能装下中小企业全部创新风险。鉴于此，我们可以借鉴近年来发端于美欧国家以资本市场为核心的“新金融”理念，重构金融体系，以系统性思维发挥多种市场主体的作用，从金融行业全局综合施策，银行、证券、保险、信托、担保、VC、PE等各司其职，构建起金融服务中小企业的立体架构和格局。

　　四是建议促进信贷资产证券化快速发展。当前，阻碍信贷资产证券化快速发展的关键在于发行成本太高，发行效率比较低，限制性因素比较多。建议相关部门采取措施，重点在房产等抵押类资产证券化方面进行突破，尽快取消针对SPV的营业税，提高发行效率，出台负面清单制度，统一资产证券化法律法规和制度框架，建立多市场的发行机制。

　　五是建议在修订商业银行法时充分预留未来发展空间。希望不仅是修订存贷比等监管指标，也能够在有效管控风险的前提下，允许银行跨界经营，在综合化经营的许可开放方面取得突破，为银行业持续健康发展，更好地服务实体经济预留空间。