近期，互联网金融平台纷纷推出房产首付贷款产品。平安好房于9月初推出互联网金融产品好房贷，旨在为资金短缺的购房者提供首付款的贷款。搜易贷、房金所等也相继推出首付贷产品，一时间，“零息首付贷款”、“一成首付”、“著名房地产商合作”成为热门词汇。本报纪和

　　首付贷获购房者投资者热捧

　　平安好房、搜易贷、房金所等多家互联网金融平台均推出了专为购买房屋首付资金不足的购房者提供贷款的互联网金融项目。这些产品通过首付款分期、短期过桥借贷等方式，解决购房者首付款不足等问题。而购房者首付贷款的资金来源不再是传统按揭中的银行，而是P2P平台上的投资者。平安好房北京分公司总经理卞京表示，在目前北京市场的好房贷申请者中，有近八成是贷款100万至200万元的改善性用户。对于这一人群来说，0息贷款是吸引他们的主要因素。

　　此外，首付贷款被包装成的超10%的高年化收益率P2P产品也吸引了P2P投资者的目光。购房人在通过P2P平台的相应审查后提交首付贷款的申请，之后这一贷款项目将被包装成为P2P标的在P2P平台上进行公开认购，拥有资金的投资者可以通过认购的形式出借资金，从而获得借款收益。资料显示，平安推出的与好房贷对应的好房宝，其历史最高年化收益率曾高达14%。而目前可供投标的首付贷款项目收益率普遍保持在8%、10%左右。搜易贷推出的首付贷，投资人通过借贷给购房者，就能够获得最高12%的年化收益率。数据显示，搜易贷上线一周内共发布了10个项目。其中，达到100万元的标的有3个，贷款方的平均年化收益率为8.3%；最小的标的融资额为2万元，贷款方的年化收益率为11.5%。

　　支付一成首付可买房？

　　目前在各家互联网金融平台申请首付贷款主要有两种形式，一种是有抵押贷款，一种是无抵押贷款。

　　搜易贷旗下首付贷产品客服介绍，在无抵押贷款的情况下，用于支付购房首付的借款最低借款额度为1万元，最高为房款的20%。而根据国家政策，目前购房支付的首付比例最低为三成。按照这一规定，意味着首付贷最高能够帮助购房人解决首付三成中的两成，也就是说，购房人仅仅需要支付一成房款便可以实现买房大计。而在有抵押贷款时，平安旗下好房贷客服表示，最高贷款额度为抵押物价值的七成，且不超过首付贷款的三成。

　　利息方面，平安方面表示，部分合作楼盘申请首付贷款最高可享受0息优惠；而搜狐的搜易贷方面则表示在推广期间将给出6.5%的利息，相比目前的银行贷款利率仍相对较低。

　　恐放大房地产市场资金风险

　　中国人民大学法学院副院长杨东表示：“按照监管要求，传统银行不能发放首付贷款，但就个人贷款和小微贷款来说，现在法律上没有此类禁令。”由于互联网金融仍没有监管办法出台，好房贷得以绕过某些限制，触碰传统商业银行无法染指的首付贷禁区。

　　“做首付贷的公司必须是那些具有良好声誉的公司，拥有大品牌的公司。”网贷之家副总裁徐红伟表示。但是，在房屋贷款中，金融机构目前仅允许提供按揭贷款。一旦P2P资金介入首付贷款，形式上只是一种民间借贷，法律上没有规定属于非法，但未来一旦P2P被认定为金融机构，那么陆金所进入首付款贷款业务就有可能被认定为违规。“首付贷可能出现的最大风险首先在于房产的断供。一旦购房者无法继续还款，就会形成坏账，而这时，P2P平台并没有传统银行较为完善的风控能力的话，资金将难以追回。这时P2P平台的风险将会传导至房地产市场。”