《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议》11月3日正式发布，互联网金融首次被纳入国家五年规划建议。在《建议》的第三节“坚持创新发展，着力提高发展质量和效益”的第六条“构建发展新体制”中的具体表述为：规范发展互联网金融。

　　玖富、金蛋理财等多位业内企业CEO向中新网金融频道表示，互联网金融首次被纳入国家五年规划的建议，为行业定性起到了关键作用。互联网金融受到了认可，未来地位将进一步得到提升，互联网金融与传统金融融合继续深化，在规范前提下行业发展速度还会提升，虽然一大批企业将会倒闭，但优质企业迎来历史最好的机遇。

　　玖富创始人兼CEO孙雷：互联网金融将赢得改革红利与窗口期

　　互联网金融首次被纳入国家五年规划的建议，为行业定性起到了关键作用，互联网金融将会赢得改革的红利与窗口期，行业将迎来大爆发的五年；同时各项监管政策势必陆续落地，互联网金融行业开始出现分水岭，竞争格局将形成。合规合法发展，才是优胜王道。一大批企业将会倒闭，优质企业迎来历史最好的机遇。

　　随着国家改革的动向，互金行业应随着政策导向，顺势而为，回归小微化、促进消费升级，推动实体经济发展，互联网金融要真正与小微企业和大众结合起来，避免去做大额、风险集中的项目；同时企业自身需要注重效率和质量的提升，提高科技含量，运营互联网大数据、云计算方式解放人力生产力，提高经营效率，倒逼传统金融机构改革。

　　未来互联网金融是跨区域、跨领域的，大资管是趋势，中国金融分业经营的现象在互联网金融中将会出现改变，混业、围绕客户提供资产组合，将是互联网金融发展的趋势。移动互联网是信息产业升级，互联网金融也一定是移动互联网金融的天下，移动互联网金融融合社交化、传播化、个性化的特点，将会成为互联网金融的制高点。率先抓住趋势的企业将会成为一波浪潮的弄潮儿，未来中国巨大财富效应，将在有远见的移动互联网金融企业中诞生。1

　　 金蛋理财CEO邓巍：规范行业发展 监管细则政策出台越早越好

　　十三五首次把互联网金融写入了十三五规划，在用词中用了“规范”和“发展”两个词。金蛋理财CEO邓巍表示，这两者本身就是和谐统一的，无规范不发展。为什么互联网金融投资者担心平台会出问题？因为大家担心的是没有法律保护他们，没有相应的具体监管规则对行业进行规范。尽管互联网金融行业每年的发展增速很快，但目前参与到其中的人还相对小众。只有行业实现真正的规范发展，才能让普通老百姓都参与进来。所以这两者间不是割裂，而是相互促进的关系。

　　金蛋理财一直都期待监管、严守规范，监管细则的出台会让行业更加规范。从从业者的角度出发，邓巍称，希望国家的监管政策出台得越早越好。因为这有助于降低用户的信任成本，对认真的从业者是一个利好。准入门槛和信息披露透明能够极大地规范整个行业的发展。

　　金蛋理财为此还对即将出台的监管政策进行了调整。具体而言，金蛋理财已完成实缴资本金至5000万元的增资，并通过南京软智科技股份有限公司对金蛋理财100%的股权收购，使其成为新三板上市公司的全资子公司。登陆新三板后，在所有公司与经营有关的重大事项及经营决策上，金蛋理财都要进行即时公告，接受证监会、股转系统及广大公众的监督；同时必须接受由监管层认可的具有证券从业资格的会计师事务所进行的严格审计，公开披露自身的经营结果和财务状况。

　　邓巍表示，“规范前提下互联网金融发展速度还会提升。可能现在的几千家平台会大面积地被淘汰掉，但还有很多企业都有向互联网金融发展的意愿，但是受限于监管细则等相关政策，现在尚未进入。总体来说，目前互联网金融公司的规模较小、抗风险能力也稍弱，未来如果有更多的上市公司和大公司参与进来的话，从安全性上会更好一些。”

　　 91金融CEO许泽玮：互联网金融步入去泡沫化阶段

　　91金融创始人、CEO许泽玮认为，互联网金融首次写入五年规划，意味着互联网金融“身份”终于得到正名。在过去的发展中，互联网金融受到了认可，可以预见的是未来地位将进一步得到提升，而且将有一系列利好的政策要陆续出台。

　　许泽玮同时强调，下一五年，互联网金融将迎来真正的黄金发展期。过去互联网金融一路高歌猛进，但是更多的是“野蛮发展”，在灰色领域游离，更不乏踩踏红线者。这次“十三五”规划建议中，既强调了发展，又指出了规范，也就意味着今后行业将不是毫无章法的发展，而是在国家政策、法律法规的引导下，进入健康、有序的发展时期。

　　 互联网金融与传统金融融合继续深化

　　许泽玮特别提醒， 这次“十三五”规划建议中对互联网金融的描述，是在“加快金融体制改革，提高金融服务实体经济效率”条目中。

　　许泽玮表示，这也就是说，在国家层面的架构中，互联网金融是传统金融的有效补充，为提高传统金融的服务效率而服务。

　　在今年7月18日发布的互联网金融行业的“基本法”《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》(以下简称《指导意见》)中，明确指出互联网金融与传统金融是融合而非颠覆。许泽玮强调，传统金融机构是中国金融业永恒的基础，需要不断被补充完善，但绝对不会被颠覆重塑。互联网金融的本质是金融，与传统金融是一种融合关系。

　　许泽玮表示，“十三五”期间将进一步明确传统金融机构和互联网金融深度融合的发展趋势，“十三五”期间将会有更多具体的规定出台，来规范两者之间的关系。

　　与此同时，许泽玮特别指出，在《建议》的第三节“坚持创新发展，着力提高发展质量和效益”的第二条“拓展发展新空间”中，特地描述了拓展网络经济空间，加强“互联网+”。这意味着在“互联网+”的大方向下，随着大数据、云计算和社交网络、搜索引擎等信息技术的不断发展，互联网金融与传统金融的融合广度和深度将不断加强。双方将在资产获取、出借，征信体系，风控系统等方面加强合作，为国家的金融体系改革提供支持。

　　互联网金融步入去泡沫化阶段 渐入监管完善期

　　目前，随着越来越多的大佬加入到互联网金融行业，使得资本战、营销战，人才战一次又一次的升级，其疯狂程度已经超过当年团购行业的“千团大战”。互联网金融行业存在大量泡沫已成为业内共识。

　　许泽玮预计，“十三五”期间将出台有关互联网金融企业估值、融资、营销手段等方面的具体规定，以肃清整个互联网金融行业市场环境，促进互联网金融行业泡沫挤出，使整个行业回归到价值投资。

　　首先，未来5年，中国经济向在内需推动下的更平稳和可持续的增长方式转变，产业创新将是未来5年的当务之急，大量资源将由现在的互联网金融进入这些创新领域。其次，互联网金融行业的法律法规进一步完善，也将促使互联网金融由粗放发展转向精细化运营。最后，互联网金融行业自身竞争加速，让投资者更加成熟理性，也促使行业健康化和规范化发展。

　　许泽玮认为，“十三五”规划将加快互联网金融完善监管体系，使其走上规范化、法制化、阳光化轨道。

　　《指导意见》出台，以及网络支付、网络借贷新规等一系列监管政策面世，互联网金融迎来了规范化发展道路。预计在“十三五”期间，有关互联网金融的法律法规建设将加速，对互联网金融在业务准入和风险管理方面加强监管。

　　互联网金融将从原有的以机构监管为导向的分业监管模式转向以功能监管为导向的监管分工体系，才能将互联网金融业务纳入现有监管体系中，实施有效的监管。

　　随着“互联网金融+”时代的到来，互联网金融与实体经济以及各种产业跨界融合，将加快构建综合性混业金融监管的体制和机制，最终形成“大金融”格局下混业经营的创新金融监管。

　　因此，对于互联网金融的监管，不仅会发挥“一行三会”框架下的金融监管，还会建立金融监管部门与其他监管部门之间的协调机制，构建起全方位多层次的监管协调机制， 提高监管效率，降低监管成本，创新监管方式，及时填补监管漏洞，实施有效监管。

　　许泽玮还表示，互联网金融的根本使命就是支持实体经济，更加有效率地将货币、资金配置到经济部门和个人，快捷、普惠地服务于社会发展。互联网金融减少经济活动中的信息不对称，覆盖长尾市场，提升小微企业和个人金融服务的“可获得性”。未来5年，我国都将处于经济发展新常态，产业结构调整的“阵痛”还将持续，而银行不断暴露的资产质量风险迫使其针对信贷投放方向进行重新评估与整合。互联网金融将适度降低金融准入门槛，加速了金融脱媒和利率市场化的进程，提高了金融资源可获得性，推动了惠普金融体系的建设，为金融创新提供了新思路，倒逼传统金融业加快创新的步伐，从而更有利于金融为实体经济服务。

　　投哪网CEO吴显勇：为行业发展注入强心剂 解决融资难、融资贵问题

　　投哪网CEO吴显勇认为，互联网金融发展首次写入中央国家五年发展规划建议，对行业发展起到了积极的肯定作用。

　　首先，它明确了互联网金融的法律地位，肯定了互联网金融在国家经济发展中所发挥的重要作用，是对行业自身发展具有重大意义的鼓励性政策，并为行业未来的发展打了一针强心剂。

　　其次，在当前金融行业相对封闭的发展格局下，互联网金融发展被提升到国家发展规划的高度，意味着国家允许和鼓励民营资本进入金融服务领域，一方面，推动金融服务行业发展壮大，使其更好地为中小微企业提供金融服务；同时为社会发展贡献积极的力量，提高资源利用效率，降低企业的融资成本，解决广大中小微企业融资难、融资贵的问题，对金融改革发展具有很好的指导意义。

　　值得一提的是，目前针对互联网金融行业发展的监管实施细则尚未出台，而十三五规划建议明确提出要“规范发展互联网金融”，为行业监管政策提供很好的指导意义。

　　对此，吴显勇认为，互联网金融被写入国家发展规划，体现了鼓励和规范行业发展的精神，对互联网金融行业提出了更高更严的要求。

　　国家要求规范发展互联网金融，有一个激浊扬清的过程。一方面，国家希望通过制定相应的法律法规，并具体落实政策的执行，通过规范互联网金融行业的发展，将真正做到服务于小微企业的平台区分出来，同时把触犯法律底线的平台驱逐出去。

　　另一方面，从国家监管操作层面来看，规范互联网金融发展是大方向，与此前没有变化。从可能出台的监管细则分析，国家不允许互联网金融平台非法吸储这是基本的底线。具体监管方向来看，互联网金额平台定位于规范透明的信息服务中介。

　　在此基础上，监管政策可能会进一步要求互联网金融平台做好银行资金托管和信息披露；在行业准入门槛要求方面，会要求平台达到最低的资金门槛要求，但不会太高；对平台高管团队和从业人员有一定的门槛要求，同时更希望互联网金融服务于实体经济。

　　 点滴身边董事长谢涛：互金纳入规划 仍要学会喜忧参半

　　点滴身边董事长谢涛表示，互联网金融被划入金融改革大潮是肯定互联网金融的存在价值，承认其对实体经济的促进作用。尽管现在不是很明显，但其服务市场的灵活性、全面性、垂直性显现了巨大的前景，解决了大众就业万众创新政策下的融资诉求。互联网金融在政策与细则的导向下，将完成粗放型平台向集约型平台的转变，完成遍地开花式向有针对性特定服务站点的转变。

　　此外，互金被纳入金融改革范畴定义了互联网金融属于金融的本质，既然要规范发展，就要在要在不违背融通资金基本原则(对于P2P而言：不设资金池、不伪造标的、保证投资资金与融资项目的真实对接)的前提下运作。

　　谢涛认为，整篇规划建议对互联网金融的描述只有短短的“规范发展”四个字，至于何为合规、如何发展却毫无提及，可见互联网的信息融通与金融的资金融通的契合点、创新发展与规范发展的平衡点、鼓励创新与适度监管的矛盾化解方式仍是恩宠难寻，等待细则出台仍将是一个漫长的时期。

　　“尽管被写入五年规划，仍要学会喜忧参半！” 谢涛表示，“首先，大批量资本会加速涌入，行业竞争态势会更严峻，获客成本进一步提高，盈利能力下降，这将直接导致小而美的平台举步维艰，对整个行业的垂直细分也是一种挑战。其次，文中的规范发展是采用渐进式合规引导，还是采用一步到位式规范，这点抉择对互金行业创新有很深的影响。再次，从五年规划的全文来看，政府机构着重发展创新产业、绿色机能产业、高科技产业及扶贫产业，而互联网金融正好为这些产业发展的提供了良好的契机！但有一个现实的问题是如何探索与这些产业结合的模式，如何预知新兴产业的发展前景，如何评估弱势群体的信用状况及还款能力，对于互金而言，这都是棘手的问题。

　　对于P2P行业而言，可能会产生如下影响：一是，用户群体更广泛，整体交易额会大幅攀升。抛开拓展新的投资用户，现在P2P获取的用户群体多以小额投资者为主，随着政策的鼓励明朗，会增强这部分用户的投资信心，从而进一步增加成交额。二是，利率趋于合理，逐渐市场化。随着平台增加与数据不断透明，不论是借款人还是投资人，会在借款或投资前比对，从而引导利率接受市场检验，使其更加合理与高效。三是，规划建议中明确表明要发挥消费对经济增长的基础作用，预计消费金融将会进入快速增长的轨道.