去年，由于业务结构、经营策略等方面的不同，上市银行净息差变动的情况出现一定分化。但是，所有银行均认为，在当前的经济形势下，未来存在不同程度的息差收窄压力。面对这样的趋势，不同的银行根据自身禀赋的差异，积极提升资产端收益，推动经营结构转型，增加非息收入占比，实现利润来源多样化

　　随着利率市场化深入推进，各家商业银行短期内都将面临净息差收窄的挑战。

　　多家上市银行负责人对《经济日报》记者表示，由于递延传导，去年11月央行降息的影响在2014年年报中并不明显。但今年2月央行再度降息，同时扩大存款利率浮动区间，预计接下来的利率市场化推进措施将在短期内对银行净息差带来更大挑战。

　　新形势下，银行业将如何调整收入结构、寻找新的利润增长动力？

　　净息差升降不一

　　从目前已披露的年报数据看，国有四大行净息差并未下降，但股份制商业银行则分化较大。

　　数据显示，招商银行净息差2.52%，同比下降30个基点；中信银行净息差2.4%，下降20个基点。而民生银行、光大银行净息差均同比有所上升。

　　平安证券研报认为，如果对公贷款占比过高，则会在利率市场化过程中受到较大冲击。此外，相比四大行，股份制银行在存款定价上相对激进，如果今年继续降息，其息差仍会承压。

　　值得注意的是，去年“客户存款平均成本率”这一指标，各家银行同比均有所上升，其中，建行上升3个基点，农行上升11个基点，交行上升21个基点，招商银行上升22个基点，中信银行上升24个基点。

　　对此，农行和建行相关负责人均认为，受利率市场化影响，银行去年适度扩大利率上浮范围，并且存款平均期限有所拉长。

　　“剔除存款规模增长因素，平均成本率上升是银行利息支出增加的主要原因，提高了负债端成本。”交通银行相关负责人表示。

　　“新的利率调整会对银行净息差带来更大挑战。”工行行长易会满表示，具体影响可在今年一季报公布时披露。

　　大行发力跨境金融

　　面对净息差收窄的压力，多家银行均表示将提升资产端收益，继续推动经营结构转型，增加非息收入占比，实现利润来源多样化。

　　对于实力雄厚的大型银行，海外市场成为其重要拓展领域。年报显示，2014年工行境外机构实现净利润折合人民币151亿元，同比增长35.6%，拉动集团利润增长1.4个百分点。“如果单独把工行的境外机构看成一家独立的银行，它的规模效益已进入全球银行百强行列。”工行董事长姜建清说。

　　一直把海外业务作为发展战略重点的中国银行则提出“跨境金融新蓝海”理念。该行董事长田国立表示，将推动出口信贷、项目融资等结构化融资业务，同时加强境内外联动，落实全球客户经理制。

　　银监会相关负责人指出，我国经济处于“三期”叠加状态，去产能、去杠杆、去库存还有较长的结构调整过程。但是，随着中国企业“走出去”，银团贷款、项目贷款、全球交易清算、海外并购重组等业务都为商业银行提供了新机遇和新的利润增长点。

　　据工行投行部总经理刘金透露，截至2014年底，工行本外币并购贷款余额为818亿元，其中仅2014年一年即发放471亿元。

　　姜建清透露，除了目前的传统业务，工行接下来将在海外延伸四大产品线，分别是全球交易产品线、投资银行产品线、资产管理产品线、私人银行产品线。

　　轻资产业务成新宠

　　相较于大银行的强力出海，中小银行则更多地在国内市场精耕细作以应对新的形势。

　　年报显示，在增加资产端收益的同时，降低资本消耗、发展轻资产业务成为中小银行的共同选择。

　　《经济日报》记者采访多家上市银行负责人发现，虽然不同银行策略有别，但调整信贷结构、发展低资本消耗业务、加强对各个分支机构的经济资本考核、通过推进资产证券化降低资本占用成为共性。其中，低资本消耗业务发展显著。

　　“投行、托管、票据和黄金租赁等业务成为增长的主要驱动。”平安银行相关负责人表示，在债券承销方面，平安银行首次采取信用债券线上簿记、销售公开平台，市场反应较好。

　　平安银行年报显示，2014年该行投行业务实现中间业务收入32亿元，其中资产托管业务规模1.8万亿元，较年初增长123%，实现托管费收入14亿元，同比增长177%。

　　非息收入占比持续上升的还有招商银行。年报显示，该行2014年非利息收入为496.18亿元，同比增长61.79%，非利息净收入占比上升7.15个百分点至31.50%。

　　为了发展资产托管业务，招行去年10月推出网上托管银行平台，将业务直通率提升至95%。从利润贡献度看，2014年招行累计实现托管费收入21.12亿元，同比增长98.87%。

　　“资产托管在资本‘零消耗’的情况下，也能迅速发展。更重要的是，银行希望借托管业务锁定同业、公司和个人托管客户。”招行副行长丁伟表示。