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2015四季度豪赚347亿 国家队基金年末急降仓位

  • 发布时间:2016-01-25 08:08:18  来源:中国新闻网  作者:赵静林  责任编辑:刘波

  2015年四季报新鲜出炉,时隔三个月之后,广大投资者们又得以一睹5只400亿规模的国家队基金持股“真容”。《每日经济新闻》记者注意到,在权益类基金大获丰收的2015年,当年7月成立的国家队基金也取得了不俗的表现。

  稳健投资赚了347亿

  先来看国家队基金2015年四季度的“成绩单”。在四季度的一轮强劲反弹中,5只国家队基金依然坚守稳健投资路线,期间均获得较为可观的收益。

  在四季度净值增长最高的为易方达瑞惠,报告期内净值涨幅为18.27%,比同期业绩比较基准收益率9.21%高出9个百分点。南方消费活力、华夏新经济与嘉实新机遇报告期内涨幅相当,分别为15.78%、15.55%和15.04%。招商丰庆也取得了7.66%的净值增长率。考虑到5只基金各自400亿元的规模,对应资产的增长就有30亿到73亿元左右。另据基金资产总值变化,四季度5只基金总资产合计增长了347.39亿元,在以稳健为主的前提之下已相当可观。

  值得注意的是,与三季度末相比,有3只国家队基金都在四季度末降低了股票仓位。比如一向激进的易方达瑞惠,股票持仓占比从三季度末的91.85%降低到四季度末的57.08%,南方消费活力和招商丰庆则分别从87.73%和61.75%降到了41.56%和37.58%。

  华夏新经济与嘉实新机遇则略为调高了仓位,这两只基金分别从三季度末75.15%和59.08%的股票持仓,增加到四季度末的78.00%和64.25%。

  2015年四季度以中小创为主要趋势的一轮行情下,又正值年末各大基金业绩冲刺的重要关头,大部分基金都选择了较为激进的投资策略。《每日经济新闻》记者梳理四季报数据发现,截至2015年12月31日,1300余只主动权益类基金中有600只股票仓位都在80%以上。

  而这5只国家队基金却没有追随这一“主流”,因而在2016年初令人措手不及的下跌中也没有过于被动。

  依旧重仓蓝筹股

  在行业配置上,金融业和制造业依旧是国家队基金的“最爱”。四季度末,5只基金持股占比较大的行业都有金融和制造业,如华夏新经济的持股中这两个行业合计占比约50%,嘉实新机遇与易方达瑞惠也达到了40%左右。在此基础上,房地产业受到华夏新经济和易方达瑞惠的青睐,嘉实新机遇则小幅增加了信息类行业的配置。

  在多数基金由保守转向激进而大幅调仓换股的情况下,国家队基金重仓股格局与三季度末相比没有太大变化。

  2015年四季度,华夏新经济主要减持了浦发银行鹏博士,并增持了保利地产。招商丰庆虽减持不少导致仓位变化较大,但十大重仓股中仅减少了中国人寿,又新进了工商银行。嘉实新机遇则主要减持了东方航空华能国际,新进了新华保险同方股份。易方达瑞惠进行了较大幅度的减仓,主要增持了北京银行万科A同方国芯。南方消费活力的十大重仓股则新进了上汽集团青岛海尔伊利股份

  《每日经济新闻》记者注意到,这5只基金的重仓股中有不少重叠。其中伊利股份、贵州茅台兴业银行分别有4只国家队基金重仓,民生银行也受到3只基金青睐。国电电力康美药业格力电器招商银行、北京银行、农业银行和浦发银行分别也被2只基金共同持有。

  对于2016年的投资策略,南方消费活力的基金经理认为,随着2016年初市场大幅下跌,2015年四季度累积的获利盘兑现充分,当前市场风险已大幅下降,同时人民币汇率也将在央行的维护下趋于稳定,股票市场会回归常态化。按国家双创转型和供给侧改革的战略,符合“十三五”规划的新兴成长行业仍然将保持高景气,煤炭、钢铁等龙头企业也会受益于产能出清。

  嘉实新机遇的基金经理则继续看好新兴产业的前景,但其认为A股估值两极分化较为严重,2016年需要严格选股。

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