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2014基金6大点金术 你赚到了吗

  • 发布时间:2014-12-29 08:44:54  来源:中国经济网  作者:佚名  责任编辑:田燕

  中国基金报理财工作室每周一期,至今已经刊登逾30期,涉及各类基金理财产品、基金应用操作、基金理财市场热点等诸多内容,力图紧扣市场热点,成为投资理财的“金手指”。过往的一年,我们有些专题在市场热点尚未启动时就提前推出,如在7月底率先提醒可转债基金的投资机会,在6月、11月多次提示杠杆指数基金的投资机会等。我们特别精选了其中的6篇报道,这6条点金术,你都抓住了吗?赚到了吗?

  话题:新兴产业领涨一年半 借“基”淘金还有戏?

  梳理新兴行业基金,助选最佳借道工具。

  2013年以来的股市行情中,结构性行情特征明显,领涨的品种主要包括各类新兴产业类股票,而在基金中,以新兴产业或新兴行业为主要投资对象的主题基金也数量众多,涉及到指数、主动偏股等多类基金产品。

  这一期的新兴产业基金理财工作室出报时,正值过去一年半时间中,新兴产业基金领涨同侪,理财工作室刊登后的近半年,新兴产业仍然为股市的主流,直到2014年11月下旬才进行了明显的风格转换,在当时环境下,对新兴产业基金的研究十分必要,该理财工作室中详细列出了30多只新兴产业相关基金产品的信息,包括业绩,分类等信息,给那些对新兴产业基金感兴趣的投资者,一次性提供了全部新兴产业基金的可选品种。

  关注基金行业当前热点是理财工作室必须做到的,但同时也不能完全只看历史涨幅来分析基金产品,该理财工作室中,还对新兴产业的高估值问题进行了分析和探讨,剔除新兴产业股票主要上涨理由的同时,也提示投资者注意新兴产业股票估值和大盘蓝筹股估值的差异越来越大的问题。对疯超新兴市场股的行为做了风险提示。

  话题:借钱生钱算清楚 杠杆指基投资指南

  通俗化杠杆指数基金,为蓝筹反弹做准备。

  2014年上半年的股市震荡明显,大盘蓝筹股持续表现较低迷,中小盘成长股大幅震荡‖股市投资者对基金产业的认识逐渐提升,杠杆指数基金产品成为下半年最大的潜力品种,这一期的理财工作室提前对杠杆指数基金进行了详细的分析和研究。

  2014年下半年以来‖杠杆指数基金经历了两轮明显的大幅上涨,一轮是7月到8月期间的军工和蓝筹杠杆指数基金大幅上涨,以军工B的上折为重要的节点;第二轮是11月下旬以来的蓝筹股暴涨,特别是券商B的表现更加突出,连续两次发生上涨,第二次杠杆指数基金的暴涨来得更加猛烈。

  这些关于杠杆指数基金的分析和预测,都在6月30日这一期的中国基金报理财工作室上有所体现,将杠杆指数基金的研究通俗化,从指数差异、杠杆差异、交易量差异、折溢价差异、到期时间等诸多因素一一进行分析。

  该理财工作室所重点提及的结构市指数比杠杆更重要,在下半年军工B和券商B的连续暴涨中都有所体现,还把折溢价、基金折算等因素都进行了分析和研究,提示投资者全面分析一只杠杆指数基金的优势,这些内容都在后续基金市场大涨中有所体现。

  话题:可转债由弱转强28只重仓基金该买哪只

  洞悉市场转折,通过对可转债重仓积极地集中分析,精选两类转债投资利器。

  可转债是一个资本市场上的特殊品种,既有股性,又有债性,有时会出现股市和债市的双杀,有时却能因股性和债性出现双重利好上涨。这一期的中国基金报理财工作室观察到以5月底为界限,可转债市场已经出现了明显的转强,对于那些重仓可转债的基金进行集中地分析和展示,给投资者提供了很好的投资参考。

  11月下旬以来的蓝筹股暴涨行情中,可转债成为领涨的重要品种之一,涨幅明显超过股指和绝大多数股票的表现,更重要的是,一批基金是通过回购,放大杠杆投资于可转债市场,如将150%以上的基金资产投资在了可转债上,高杠杆地分享了可转债市场上涨的收益。从基金投资业绩来看‖可转债基金产品2014年的平均净值增长回报超过了50%,还有一批重仓可转债的一般债券基金,平均净值增长率也在30%以上。

  该理财工作室中的转债基金股性强于债性,和蓝筹股行情相关性大,“下半年蓝筹股若有较好表现,可转债市场的表现不会差,甚至有望出现较大的阶段涨幅”,最终在11月下旬到12月,可转债和蓝筹股的暴涨得到了市场的印证。

  话题:玩转基金转换 教你七大主流转换法

  一图说均金转换费用。

  这一期的中国基金报理财工作室并不是推荐或分析什么类型的基金产品,而是理财应用型的,全面介绍和分析基金转换这类相对复杂的基金交易,让投资者全面了解什么是基金转换的基础上,可以较好地应用基金转换的工具,更好地为基金理财服务。

  该理财工作室从基本的概念说起,然后结合了中国基金业的特殊情况,分析了主流的基金转换方式和各自的优势,偏股基金转偏股基金、偏股基金转债券基金、偏股基金转货币基金、债券基金转偏股基金、债券基金转货币基金,货币基金转偏股基金和货币基金转债券基金这七大主流的基金转换方式,并且对每类转换所主要适用的条件进行了分析,实用性比较强。

  该理财工作室还专门针对多年前投资基金的老基民提出了针对性建议,他们大多在2007、2009年入市,提醒这些投资者可以将老基金在同一基金公司免费转换为其他基金产品,特别是偏股基金产品。此外,该理财工作室还提出了基金转换的三大误区,包括转换费率、频繁转换和只看申购价差忘记赎回费的问题,都比较有针对性和实用性。

  话题:降息了 给行业基金投资加点杠杆

  指数基金B类上涨前的大检阅。

  这一期理财工作室策划为行业杠杆指数基金,正好在成稿前的两日,央行突然宣布了降息,针对这一重大金融政策变化,这一期的理财工作室及时作出调整,将降息作为重要的一部分,提出了行业杠杆指数基金是一类很好的分享股市上涨的投资品种,并且及时分析了降息对哪些行业杠杆指数基金的优势,特别推荐了券商、地产、资源类行业杠杆指数基金。

  该理财工作室刊登后,市场行情印证了上述的判断,特别是券商B的连续暴涨,两次上折,都有降息的刺激,随后的一个月时间里,大批杠杆指数基金暴涨,特别是符合市场行情的券商、地产、非银金融、军工等行业杠杆指数基金表现十分优异,暴涨后才刺激了行业杠杆指数基金的规模暴涨,新增数百亿资金,杠杆指数基金特别是行业杠杆指数基金成为了本轮股市大幅上涨中的大热点之一。

  该理财工作室对行业杠杆指数基金进行了详细分析,列出了已经成立的20多只产品,分为金融、资源、地产、医药、食品、环保、军工和IT八大主要行业,让投资者一目了然,能够看到哪些具体行业包含哪些杠杆指数基金可供选择。

  话题:买这些基金 坐等停牌股复牌

  在越来越多的基金竞相持有多只停牌股的敏感时段,为基民呈上一份“停牌概念基金”大餐。稿件上版后得到广泛转载。

  2014年四季度‖股市中的长期停牌股特别多,既有因国有企业改革方面原因停牌的,也有因重大重组和收购而停牌的,特别是有一批长期停牌股被基金所重仓持有。

  针对这一情况,中国基金报理财工作室统计了当时长期停牌一个月以上的股票,并把重仓这些股票的基金信息全部统计出来。

  该理财工作室从被基金重仓股票信息和单只基金持有比例信息两个维度出发,同时制作出相关的表格,让投资者对于哪些长期停牌股被基金重仓,哪些基金重仓长期停牌股占基金净值比例较高等信息均有所了解,详细分析了这批股票和基金的有关情况。

  在图表中明确列出了那些重仓长期停牌股占基金资产净值12%以上的基金产品,供广大投资者选择对比。

  该理财工作室重点介绍了重仓南车北车基金的套利机会,引发投资者的共鸣,实用操作性也比较强。稿件上版后,我报又针对南车北车套利做了后续报道,网络转载点击率很高。

  与此同时,该理财工作室对于参与这些基金投资或套利的风险点进行提示,提示投资者套利摊薄风险和延期复牌的风险,并且列明了一般基金投资者申购赎回套利的成本和低成本申购渠道。

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